Ставки снижены. Что ждать по вкладам и кредитам?
16 сентября Центральный банк России снизил ключевую ставку с 8% до 7,5% годовых.
Как это повлияет на вклады и кредиты анализирует наш информационный партнер «Российская газета».
Проценты по вкладам большинство банков, как это обычно происходит, снизит в течение нескольких дней, проценты по кредитам банки будут опускать значительно медленнее. Тем не менее к концу года средняя рыночная ставка по ипотеке может стать однозначной, а предложение доходности по вкладу около 6% будет считаться редкой удачей.
Как отметили в Банке России, несмотря на уже произошедшее снижение ставок по вкладам, приток средств граждан в банки продолжается. «Происходил приток средств домашних хозяйств на долгосрочные рублевые депозиты и текущие счета и отток с краткосрочных рублевых депозитов. Это отражает нормализацию структуры банковских сбережений населения», — говорится в релизе ЦБ по ключевой ставке.
Ускорился рост и корпоративного кредитования, отметили в Банке России. «Восстанавливалось необеспеченное потребительское кредитование, а в ипотечном сегменте наблюдался существенный рост. Поддержку кредитной активности оказывали как правительственные программы льготного кредитования, так и произошедшее в апреле-июле снижение ключевой ставки», — отметили в ЦБ.
Несмотря на низкие ставки в банках, люди пока в целом настроены сберегать и продолжают открывать долгосрочные рублевые вклады
Банк России не стал давать в релизе по ключевой ставке никакого сигнала о возможной ее динамике на ближайших заседаниях совета директоров до конца года (их еще два: 28 октября и 16 декабря). По словам главы Банка России Эльвиры Набиуллиной, «пространство для дальнейшего снижения ключевой ставки сузилось». Однако новых снижений показателя в ближайшие месяцы исключать нельзя.
Что со вкладами?
Учитывая, что до конца года ключевая ставка может быть снижена еще на 0,5-1%, до уровня 6,5-7%, ставки по вкладам опустятся к концу года также в среднем на 1%, говорит эксперт «БКС Мир инвестиций» Евгений Миронюк.
Средневзвешенные ипотечные ставки, по данным Frank RG, в 20 крупнейших ипотечных банках на конец первой декады сентября составляли 10,18%, на вторичном рынке — 10,05% для новостроек. Они могут также снизиться примерно на 0,5% в результате текущего решения ЦБ, считает Миронюк. Но реакция ипотечных ставок будет инертной. Средневзвешенная ставка по льготной ипотеке (Господдержка 2020), вероятно, останется на уровне 6,63%, говорит эксперт.
Что с кредитами?
Средневзвешенная процентная ставка по среднесрочным и долгосрочным потребительским кредитам вряд ли опустится ниже 9,5% до конца года, прогнозирует Миронюк.
«В отличие от прошлого заседания Банка России в этот раз снижение ключевой ставки было меньшим, поэтому существенных изменений ценовых параметров по розничным кредитам на рынке в ближайшее время мы не ожидаем. При этом снижение ставки до 7% к концу года может привести к некоторому улучшению условий по кредитам», — соглашаются в ВТБ. По прогнозам банка, продажи ипотеки в России во втором полугодии могут вырасти в полтора раза, потребкредитов — на 70%, автокредитов — на треть.
Что будет с ключевой ставкой дальше
В августе годовая инфляция снизилась до 14,3% (после 15,1% в июле) и, по оценкам на 9 сентября, уменьшилась до 14,1%. Как следует из опроса «инФОМ», который Банк России опубликовал за два дня до решения по ключевой ставке, в сентябре инфляционные ожидания граждан и бизнеса выросли до 12,5% с 12% в августе, это возврат показателя к уровню апреля. По этим же данным, в сентябре также выросла и наблюдаемая населением инфляция — с 20,5% до 21,5%.
Теперь Банк России ожидает, что по итогам 2022 года инфляция в РФ составит 11-13% (ранее ЦБ прогнозировал инфляцию в 12-15%). Прогноз на два следующих года ЦБ не менял: регулятор ожидает в 2023 году инфляцию 5-7% и ее возврат к цели в 4% в 2024 году.
Источник: RG.ru